Börsenlexikon: Alpha

Dans la théorie des marchés financiers, α en tant que facteur alpha (alpha de Jensen) désigne la mesure du rendement supplémentaire (alpha positif) ou du rendement court (alpha négatif) par rapport à la valeur comparable (le benchmark). Le processus consistant à déplacer l'alpha du bêta d'un portefeuille est appelé alpha portable.